摩根大通预计2026年定制AI ASIC市场规模600-700亿美元，2027年ASIC/XPU出货占比超GPU。博通、Marvell占约90%。利好ASIC产业链。关注订单与出货。

伯恩斯坦称谷歌TPU算力体系强劲扩张，为联发科打开新增长空间，上调目标价至5500新台币。AI推理带动ASIC需求。关注TPU产业链及联发科。