研报指出工业富联AI服务器、交换机高速增长，云计算业务高增，深度绑定头部客户并推进ASIC新项目、自研液冷。AI算力驱动成长。

AI催化MLCC量价齐升，高容产品订单排至2027年，部分型号涨价数倍。国产厂商迎发展窗口，关注产能与提价落地。

三孚新科旗下明毅电子光模块VCP电镀设备发货，将交付国内头部AI服务器PCB制造商，适配800G-1.6T光模块。利好AI服务器PCB链。关注订单确认。

联想集团股价创历史新高，市值达4566亿港元一度超越美团；摩根士丹利维持增持评级及46港元目标价，看好通用与AI服务器需求。关注ISG收入增速。

高盛报告称AI服务器市场规模加速扩容，戴尔等龙头同时受益于规模增长和核心客户订单份额提升。利好AI服务器产业链。

PCB全产业链迎密集涨价潮，AI服务器推动电子特种树脂从M8走向M9；上游材料升级与涨价共振，利好PCB、覆铜板及电子树脂龙头。

苹果筹划使用自有芯片的企业服务器，可能集成英伟达网络设备，计划售予AI开发者及政企。科技巨头加码AI服务器，利好算力基础设施链。

莱迪思发布AI驱动FPGA开发工具Lattice Prompt及Mach-N2安全FPGA系列。AI服务器对FPGA需求提升，关注国产FPGA产业链映射。

苹果考虑进军企业级服务器市场，采用自研M系列Ultra芯片搭配英伟达网络设备。AI算力需求驱动，关注服务器产业链。

消息称苹果研发搭载M8 Ultra芯片的企业级AI服务器，并考虑引入英伟达NVLink Fusion技术。利好AI服务器、算力产业链，关注苹果供应链动向。

夏普宣布开展AI服务器业务，2027年度起在日本销售鸿海生产的服务器，搭载英伟达GPU，目标2030年度销售2500亿日元。AI服务器需求扩张。关注订单和供应链。

夏普宣布2027年度起在日本销售鸿海生产的AI服务器，力争2030年度销售额2500亿日元，并考虑日本国内生产。利好AI服务器产业链。

软通动力表示已规模化量产AI服务器、液冷工作站、超节点智算设备，构建从端侧推理到中心训练完整算力产品体系。利好算力基础设施业务。

联想集团CFO郑孝明称公司估值明显低于戴尔，被市场低估，AI服务器潜在业务机会储备增至500多亿美元，已有真实订单落地。联想创投称AI处于第四次工业革命初期。

工业富联AI服务器业务从卖得更多转向赚得更多，云计算业务受益全球AI算力需求。基本面偏积极，关注毛利率、订单及AI服务器收入占比。

液冷服务器抢跑，飞龙股份和英维克受关注，AI服务器与CDU整机、液冷泵需求提升。后续关注订单落地。

中信里昂报告称AI内存墙问题恶化，内存带宽提升落后AI加速器，AI服务器和智能体AI需求推动高性能内存强。内存通胀持续，利好存储芯片。关注价格与产能。

夏普开始接受鸿海生产的AI服务器日本国内订单。AI服务器需求扩张，利好产业链。关注订单规模。

江南新材铜基散热片用于AI服务器液冷，宁畅发布全球首个MW级单相冷板全液冷超节点方案。高功耗AI芯片推动液冷渗透，关注供应链。

夏普开始在日本接受AI服务器订单。AI服务器需求旺盛，利好服务器代工与零部件供应链。